"Los créditos de consumo me preocupan"

Por Luis Davelouis Lengua

El jefe de la Superintendencia de Banca, Seguros y AFP (SBS), Felipe Tam Fox, es un hombre sosegado y parco, por momentos hasta la sequedad. Y esta es la primera vez desde que fue designado en el cargo, hace más de un año, que decide otorgar una entrevista a la prensa.

Su antecesor, Juan José Marthans, fue un duro superintendente, al punto que algunos especialistas se preocupaban por saber si el sucesor podría llenar sus zapatos. Tam asegura que desde que asumió dicho encargo el proceso de bancarización se ha acelerado, han ingresado nuevos competidores al sistema financiero, han caído las tasas y se han implementado medidas para controlar mejor la asunción de riesgo por parte de las instituciones reguladas.

Cuando se decidió el cambio de superintendente, su nombre no era muy conocido en el medio bancario.
Yo he sido funcionario público, he trabajado antes en la SBS, en bancos del Estado (proceso de liquidación del Banco Popular del Perú) y en la banca privada, en el BBVA Banco Continental. Estoy muy bien familiarizado con lo que estamos haciendo aquí.

Entonces, déjeme preguntarle: ¿Por qué dejó que pasara tanto tiempo para decidirse a darnos una entrevista?
Dejé que pasara un poco el tiempo por todas las cosas que se dijeron, para tomar conocimiento de la gestión anterior, empezar a trabajar. No iba a contestar tantas suposiciones que ni siquiera se hacían de frente.

¿Ahora tampoco contestará?
Ahora tampoco.

¿Por qué?
Porque no lo considero relevante para la gestión que venimos realizando en la SBS.

Por ejemplo, ¿qué está haciendo la SBS para favorecer la bancarización?
Estamos promoviendo el ingreso de más instituciones, de manera que se incremente la competencia, bajen los costos y se pueda incluir a más personas en el sistema financiero. Además, hay algo de lo que muy poca gente habla y es el efecto colateral que tiene el que crezcan los servicios bancarios: ayuda a incrementar el empleo. Desde que empezamos aquí, se han creado más de 1.000 puestos de trabajo nuevos.

En ese sentido (bancarización), ¿cree usted que se hace de manera adecuada? Es decir, prestar dinero puede ser considerado bancarizar... ¿pero no lo sería más incentivar la cultura del ahorro?
También lo estamos haciendo. De hecho, hace algunas semanas realizamos la segunda feria del ahorro en Lima Norte y fue todo un éxito. Entiendo su pregunta, pero es lógico que la bancarización empiece por ahí (en el crédito), pues para poder ahorrar primero hay que tener con qué, es decir, hay que crear valor.

Visto así, la bancarización va muy bien. Sin embargo, ¿no le parece que el crecimiento explosivo de los créditos, sobre todo de consumo a personas que acceden por primera vez al sistema financiero, puede ser un riesgo?
No, el riesgo está siendo controlado y correctamente medido. Además, hay límites que deben respetar las empresas administradas y si los sobrepasan, incluso deberían hacer provisiones por algunos márgenes de líneas de crédito otorgadas sin utilizar. En este momento, hay tres instituciones en esa situación y en la práctica es un castigo para ellas.

¿Y con los adeudos de los bancos, que se han incrementado de manera sostenida?
Todo puede ser un problema si se descuida, si no se tiene cuidado. Eso tampoco es un problema, en este momento hay muchísima liquidez en el sistema financiero.

Entonces en banca no hay nada que preocupe a Felipe Tam.
Sí, me preocupan los créditos de consumo... (pausa larga)... pero no me quitan el sueño.

Es decir que sí ve un riesgo...
Lo que veo es un problema potencial y por eso estamos haciendo todas estas campañas de información y difusión de cultura financiera. Pero no, no hay problemas en ese sentido.

En cuanto al Sistema Privado de Pensiones... se dice que hay varias investigaciones abiertas a las AFP por malas prácticas de mercado o violación de reglamentos. ¿Es cierto eso? ¿Cuáles son?
Es cierto que hay investigaciones abiertas, pero también es cierto que ya les hemos impuesto multas a varias. No le puedo decir cuáles son.

¿Por qué si se sanciona a alguna AFP por malas prácticas eso no se hace público? Finalmente, ese podría ser un mejor indicador que la rentabilidad ajustada por riesgo para decidir en qué AFP estar. Si mi AFP no es transparente, me cambio de AFP.
Es posible, pero por el momento no es así. Lo que pasa es que muchas veces para llegar al fondo de una investigación nos hace falta información que no manejamos.

¿Quién la maneja?
Conasev.

¿Acaso no cruzan información?
Claro, estamos coordinando de manera permanente, pero hay cosas que no podemos ver por protocolos.

¿Como la contraparte de una operación en bolsa que realiza una AFP?
Precisamente.

¿Y ya han sancionado a alguna AFP por mala conducta?
Así es, ya lo hemos hecho, a un par de ellas. Sin embargo, a veces resulta que el funcionario encargado de realizar determinada operación por la cual se inició el proceso sancionador no solo se queda en el grupo, si no que, incluso por alguna razón, es promovido a una posición mayor.

¿Entonces aprobaría que la SBS absorba a la Conasev?
No quiero adelantarme, pero probablemente algo haya que hacer.

LA FICHA
Nombre: Felipe Tam Fox.
Profesión: Economista.
Edad: 64 años.
Situación familiar: Casado, dos hijos.
Cargo: Superintendente de Banca, Seguros y AFP.
Organización: La SBS supervisa y regula el sistema financiero local, el Sistema Privado de Pensiones y las compañías de seguros.